外汇投资入门 – 外汇交易技术面分析
技术分析研究以往价格和交易量数据,进而预测未来的价格走向。此类型分析侧重于图表与公式的构成,以捕获主要和次要的趋势,并通过估测市场周期长短,识别买入 / 卖出机会。根据您选择的时间跨度,您可以使用日内(每 5 分钟、每 15 分钟、每小时)技术分析,也可使用每周或每月技术分析。 一、技术分析的基本理论 (1)道琼斯理论 这一技术分析中最古老的理论认为,价格能够全面反映所有现存信息,可供参与者(交易商、分析家、组合资产管理者、市场策略家及投资者)掌握的知识已在标价行为中被折算。由不可预知事件引起的货币波动,比如神的旨意,都将被包含在整体趋势中。技术分析旨在研究价格行为,从而做出关于未来走向的结论。 主要围绕股票市场平均线发展而来的道琼斯理论认为,价格可演释为包括三种幅度类型的波状--主导、辅助和次要。相关时间周期从小于 3 周至大于 1 年不等。此理论还可说明反驰模式。反驰模式是趋势减缓移动速度所经历的正常阶段,这样的反驰模式等级是 33%、 50% 和 66%。 (2)斐波纳契反驰现象 这是一种广为使用,基于自然和人为现象所产生的数字比率的反驰现象组。此现象被用于判断价格与其潜在趋势间的反弹或回溯幅度大小。最重要的反驰现象等级是 38.2%、 50% 和 61.8%。 (3)埃利奥特氏波 埃利奥特派学者以固定波状模式将价格走向分类。这些模式能够表示未来的指标与逆转。与趋势同向移动的波被称为推动波,而与趋势反向移动的波被称为修正波。埃利奥特氏波理论分别将推动波和修正波分为 5 种和 3…
外汇投资入门 – 外汇交易基本面分析
当以另一国货币估价一国货币时,基本面分析包括对宏观经济指标、资产市场以及政治因素的研究。宏观经济指标包括经济增长率等数字,由国内生产总值、利息率、通货膨胀率、失业率、货币供应量、外汇储备以及生产率等要素计算而得。资产市场包括股票、债券及房地产。政治因素会影响对一国政府的信任度、社会稳定气候和信心度。 有时,政府会干预货币市场,以防止货币显著偏离不理想的水平。货币市场的干预由中央银行执行,通常对外汇市场产生显著却又暂时的影响。中央银行可以采取以另一国货币单方面购入 / 卖出本国货币,或者联合其它中央银行进行共同干预,以期取得更为显著的效果。或者,有些国家能够设法仅仅通过发出干预暗示或威胁来达到影响币值变化的目的。 一、基本理论 1.购买力平价 (PPP) 购买力平价理论规定,汇率由同一组商品的相对价格决定。通货膨胀率的变动应会被等量但相反方向的汇率变动所抵销。举一个汉堡包的经典案例,如果汉堡包在美国值 2.00 美元一个,而在英国值 1.00 英磅一个,那么根据购买力平价理论,汇率一定是 2 美元每 1 英磅。如果盛行市场汇率是 1.7 美元每英磅,那么英磅就被称为低估通货,而美元则被称为高估通货。此理论假设这两种货币将最终向 2:1 的关系变化。 购买力平价理论的主要不足在于其假设商品能被自由交易,并且不计关税、配额和赋税等交易成本。另一个不足是它只适用于商品,却忽视了服务,而服务恰恰可以有非常显著的价值差距的空间。另外,除了通货膨胀率和利息率差异之外,还有其它若干个因素影响着汇率,比如: 经济数字发布/报告、资产市场以及政局发展。在 20 世纪 90 年代之前,购买力平价理论缺少事实依据来证明其有效性。90 年代之后,此理论似乎只适用于长周期(3-5 年)。在如此跨度的周期中,价格最终向平价靠拢。 2.利率平价 (IRP)…
外汇投资入门 – 外汇交易货币
1、美元 (1)美元货币特征 1.美元现钞的主要特征 货币名称:美元(UNITED STATES DOLLAR) 发行机构:美国联邦储备银行(U. S. FEDERAL RESERVE BANK) 货币符号: USD 辅币进位: 1美元=100分(CENTS) 钞票面额: 1、2、5、10、20、50、100元七种。以前曾发行过500和1000元面额的大面额钞票,现在已不再流通。辅币有1分、5分、10分、25分、50分等 从1913年起美国建立联邦储备制度,发行联邦储备券。现行流通的钞票中99%以上为联邦储备券。美元的发行权属于美国财政部,主管部门是国库,具体发行业务由联邦储备银行负责办理。美元是外汇交换中的基础货币,也是国际支付和外汇交易中的主要货币,在国际外汇市场中占有非常重要的地位。 2.美元又称为“绿背” 美国最早的纸币是由13个殖民地的联合政权“大陆会议”批准发行的,称为“大陆币”。1863年财政部被授权开始发行钞票,背面印成绿色,被称为“绿背”一直沿用至今。 (2)美元指数说明 出人意料的,美元指数并非来自 CBOT 或是 CME ,而是出自纽约棉花交易所 (NYCE) 。纽约棉花交易所建立于 1870 年,初期由一群棉花商人及中介商所组成,目前是纽约最古老的商品交易所,也是全球最重要的棉花期货与选择权交易所。在…
外汇投资入门 – 外汇交易的基础知识
1、什么是外汇 外汇,就是外国货币或以外国货币表示的能用于国际结算的支付手段。我国1996年颁布的《外汇管理条例》第三条对外汇的具体内容作出如下规定:外汇是指:①外国货币。包括纸币、铸币。②外币支付凭证。包括票据、银行的付款凭证、邮政储蓄凭证等。③外币有价证券。包括政府债券、公司债券、股票等。④特别提款权、欧洲货币单位。⑤其他外币计值的资产。 2、汇率与标价方式 汇率,又称汇价,指一国货币以另一国货币表示的价格,或者说是两国货币间的比价。 在外汇市场上,汇率是以五位数字来显示的,如: 欧元EUR 0.9705 日元JPY 119.95 英镑GBP 1.5237 瑞郎CHF 1.5003 汇率的最小变化单位为一点,即最后一位数的一个数字变化,如: 欧元EUR 0.0001 日元JPY 0.01 英镑GBP 0.0001 瑞郎CHF 0.0001 按国际惯例,通常用三个英文字母来表示货币的名称,以上中文名称后的英文即为该货币的英文代码。 3、直接标价法与间接标价法 汇率的标价方式分为两种:直接标价法和间接标价法。 (1)直接标价法 直接标价法,又叫应付标价法,是以一定单位(1、100、1000、10000)的外国货币为标准来计算应付出多少单位本国货币。就相当于计算购买一定单位外币所应付多少本币,所以叫应付标价法。包括中国在内的世界上绝大多数国家目前都采用直接标价法。在国际外汇市场上,日元、瑞士法郎、加元等均为直接标价法,如日元119.05即一美元兑119.05日元。 在直接标价法下,若一定单位的外币折合的本币数额多于前期,则说明外币币值上升或本币币值下跌,叫做外汇汇率上升;反之,如果要用比原来较少的本币即能兑换到同一数额的外币,这说明外币币值下跌或本币币值上升,叫做外汇汇率下跌,即外币的价值与汇率的涨跌成正比。 (2)间接标价法 间接标价法又称应收标价法。它是以一定单位(如1个单位)的本国货币为标准,来计算应收若干单位的外国货币。在国际外汇市场上,欧元、英镑、澳元等均为间接标价法。如欧元0.9705即一欧元兑0.9705美元。…
外汇交易的优势
优质外汇市场是全球最大的金融市场。它拥有诸多优势,包括方便的市场交易时间、高资金流动性以及能够以保证金交易。以下列出最主要的八项优势。 1、可以做多或做空 无论市场走向如何,都有可能借助 外汇交易获利。这是因为该过程涉及到卖出一种货币(计价货币)和买入另外一种货币(基准货币)。外汇对的价格是指一个单位的基准货币价值多少计价货币。 因此,在上面的例子中,英镑是基准货币,欧元是计价货币。如果英镑/欧元的交易价位为1.12156,那么1 英镑价值1.12156 欧元。如果您认为英镑兑欧元会升值,您就会买入该外汇对(做多)。如果您认为英镑兑欧元会贬值,您就会卖出该外汇对(做空)。盈亏取决于您预测的正确程度。也就是说,无论市场走势如何,都有可能获利。 2、外汇市场的开放时间 外汇市场每周5天,每天24小时开放(从英国时间星期日晚上 9 点到星期五晚上10点)。这是因为外汇交易是交易双方直接通过场外交易 (OTC) 完成,而不借助中间的交易所。 每天有四个主要的交易时段,分别对应伦敦、纽约、悉尼和东京银行的营业时间。每个交易时段都会有大量的交易,特别是当这些时段重叠时。 *注释:实际时间取决于当地营业时间。该时间可能会在三月、四月、十月和十一月有所变动,因为各国会在此间的不同日期开始或结束实施夏令时。 3、货币具有高流动性 外汇市场是全球流动性最强的市场,每时每刻都有大量的买家和卖家寻求交易。由个人、公司和银行所兑换的货币价值每天都会超过 50,000 亿美元,而且其中绝大部分活动都是以盈利为目的。 高流动性意味着可以简单而又快捷地完成交易,因此交易成本或点差通常会非常低。这给交易者创造了利用仅仅几个点的价格波动来投资盈利的机会。 4、价格波动带来交易机会 每天都会有大量的货币交易,平均到每分钟的价值可达数十亿美元,这使得某些货币的价格波动非常剧烈。交易者可以通过投资两个方向的价格变动来获得巨大的利润。但是,价格波动是一把双刃剑:市场可能会很快变得对您不利。因此,使用风险管理工具来限制风险对您来说非常重要。 5、杠杆可以让您的资金发挥更大作用 提供了一种交易外汇对的方法:差价合约。这种方法利用杠杆让您的资金发挥更大作用。利用杠杆,在货币市场上开仓时,您只需提前支付相应仓位全部价值的一小部分。例如,对欧元/英镑组合进行差价合约交易时,可能仅需要存入相当于相应仓位总价值0.5% 的资金。这一初始存款称为保证金。 盈亏水平将会体现仓位处于平仓价位点时的全部价值,因此保证金交易提供了从相对较小的投资中获得较大利润的机会。但是,它也有可能会放大损失,使得损失有可能会超过您的初始存款。因此一定要在进行差价合约交易之前考虑一下仓位的总价值。 6、节税交易 外汇的差价合约交易具有重要的纳税优势: 差价合约 免征印花税,但需要针对所得利润支付资本利得税。*但是,您可以使用亏损冲抵盈利,来减少资本利得税的纳税额,因此差价合约是一种很实用的对冲产品。…
如何做外汇交易?
交易外汇,即是买入一种货币并同时卖出另一种货币。 1. 货币对交易 外汇交易意味着卖出一种货币以便买入另一种货币。因此,外汇市场行情总是成对报价,指明买入和卖出的货币。每种货币都以三个字母的代码表示,通常是两个代表地区的字母和一个代表货币本身的字母。 例如,GBP/USD这一货币对指英镑和美元之间的兑换。也就是说,我们卖出美元,买入英镑。 基础货币和报价货币 外汇货币对中的第一种货币成为基础货币,第二种货币称为报价货币。外汇货币对的价格代表一个单位的基础货币在报价货币中的价值。 因此,在上面的例子中,英镑是基础货币,美元是报价货币。如果英镑对美元汇率 (GBP/USD) 为1.35361,则1英镑值1.35361美元。 如果英镑兑美元汇率上涨,则1英镑值更高的美元价格,该货币对的价格也将上升。如果汇率下跌,则货币对价格也将下降。因此,如果您认为货币对中基础货币兑报价货币可能走强,您可买入该货币对(做多)。如果您认为将走软,您可卖出该货币对(做空)。 2. 点差 外汇点差是指一个外汇货币对所报买入和卖出价格之差。 与其他金融市场一样,您在外汇建仓时会看到两组价格。如果您想做多(长仓),可按买入价交易,略高于市场价。如果您想做空(短仓),可按卖出价交易,略低于市场价。 3. 外汇点值 外汇货币对价格上涨或下跌时,其变动单位称为外汇点值。外汇pip一般指货币对汇率小数点后第四位的最小变化。因此,如果英镑兑美元汇率 (GBP/USD) 从1.35361美元变为1.35371美元,则变动1点。 本规则对于面额单位极小的报价货币而言存在例外,最明显的例子便是日元。对日元而言,小数点后第二位的变动称为一个外汇点值。 外汇点值后面的各小数变动称为小数点值(fractional pip 或 pipettes)。 4. 杠杆 杠杆可在不投入大笔资本的情况下操作更大金额的货币。 一个点值代表极小的变动单位,外汇货币对虽然波动性一般极强,但变动幅度通常极小。因此,外汇交易员要么大批量交易(称为“一手”),要么利用杠杆交易。 一个标准手代表100,000单位货币。有时您可选择交易“迷你手”或“微型手”,分别为10,000单位及1,000单位货币。…
外汇进阶必备十大外汇交易技巧
没有正确的技巧和外汇策略,许多外汇交易员的职业生涯就已经开始艰难。 您可能几乎不知道外汇中的点子,或者您可能已经学习外汇交易很多年了。 还有一些技巧和窍门,即使是经验丰富的交易者也可以沿途学习。 这是针对初学者的十大外汇交易技巧。 1、选择与您的个性和目标兼容的交易风格 有 四种不同的交易方式: 倒票, 一天的交易, 波段交易 以及 头寸交易。 剥头皮适合那些没有足够耐心的人。 他们想进入,离开并继续前进。 黄牛试图获得微薄的利润,也许每笔交易的外汇交易中只有一点点的利润,但是在很多交易中却是如此。 日间交易员类似于黄牛,但可以进行更多分析,并且耐心等待至少一天的一部分时间。 如果您想保持耐心并等待正确的交易发展,那么剥头皮就不适合您-您更像是摇摆交易者。 如果您想长期分析市场并从需要数周或数月才能发展的基本原理中受益,则头寸交易更适合您。 您个人对基本面或技术分析的偏爱,喜欢的外汇策略的类型以及可以交易的时间也是同样起作用的因素。 2、保留所有交易的记录 犯错是我们作为交易者学习和提高技能的方式。 但是如果没有交易记录,风险回报率以及决定进行交易的原因,您将如何记住这一切? 答案是将所有这些记下来。 尽管看起来很繁琐,但是如果您花时间回顾以前的交易并分析出了什么问题和什么是正确的事情,它可以带来丰厚的回报。 您可以使用此信息来调整您的交易风格和策略,以实现您的绩效目标。 您将很容易就能看到您的外汇盈亏,以及如何改善您的决策,通过外汇点差点差。 3、保持对情绪的控制 交易可以使人们产生强烈的情绪,这也就不足为奇了。 当您试图为自己谋生时,每笔交易都可能消灭您的整个交易账户时,可能会带来很大压力。 保持对这种强烈情绪的控制的关键之一,就是不要在一次交易中冒这么多的资金风险。…
如何做一个成功的黄金外汇投资者?
黄金外汇市场,在交易之前,你需要知道什么是黄金外汇? 一,它是风险投资 它是一种带杠杆的交易,什么是杠杆呢? 杠杆就像买房子付首付, 例如,这套房子价值100万,你只需要花30%,也就是30万来拥有它,如果你是炒房客,这套房子过段时间,涨到140万,是这整套房子赚了这40万,而不是你拿出的这30万赚的。 这就是杠杆,用很小的资金来拥有这整个房子,产生的收益是这整套房子产生的价值。房子用的杠杆是3.3倍 最近,因为国家出具的各种政策。如果,炒房客现在是用杠杆买的房子,现在被套的可能性很大。如果被套了,有没有解套的可能?有,等到房价再次上扬的时候。看来,炒房子同样是要看趋势的 黄金外汇市场的杠杆要高,100倍杠杆左右,所以,它被判定为高风险投资 如果对风险特别敏感的人,稍微有损失就睡不着的人,建议,远离这个市场 市面上有各种各样的对风险承受能力的测试,建议,先去测试一下,对自己有个明确的认识 二,它是高收益投资 以黄金市场为例,每天的价格波动,10-25美元,如果一天抓取了5美元的利润 做一手100盎司的黄金,收益是5*100=500美元,也就是3千多人民币 这是一天的收益 当然,这只是举了个例子,做这个,还是要做长线的。因为,短线太不好把握了 三,心态 因为它收益高,而且,看似几乎不用付出什么,就收获不错的收益 所以,每每有大收益时,大部分人都很兴奋,然后,就会感觉自己特别厉害,简直就是第二个巴菲特。幻想自己几年之后,就是亿万富豪了 之后,操作越来越大胆,越来越偏离自己的交易规则。直至,把利润和本金亏损掉,才知道,自己就是一个普通人,是需要交学费才可以学会的普通人 其实,我们做黄金外汇投资,跟我们投资做生意是一样的,都是投入了本金和精力的,收获利润是很正常,所以,要把心态放平。最后,每个月盈利的30%取出,用来存储或者投资指数基金,避免因失控操作,把全部利润和本金都亏损掉 四、黄金外汇有什么特点呢 1、杠杆交易 2、24小时交易 3、可以买涨也可以买下跌 4、涨跌幅没有限制 5,受美元走势影响比较大 五、怎么才能赚到钱呢 1,资金准备 用流动资金的10%来交易 流动资金,很明显就是可以流动的资金。如果你有200万,其中,房产130万+70万存储,70万才是流动资金,200万不是。如果有买房结婚等打算的,也要把这笔费用去除。…
成功的外汇投资必须避免5个交易雷区
使用正确的交易策略,严格执行。这一条件下,外汇交易能够给投资者带来十分可观的潜在利润。不过在实际交易过程中,很多投资者会犯相同的错误,而且这些错误通常看上去还很合理。 我们将在本文中列举投资者容易出现的5大外汇交易误区,具体如下: 1. 自认为行情存在必然性 对于很多投资者来说,他们都有着自己的一套完整的交易策略。而且,这些策略可能还存在着较高的胜率。 对于这些策略,投资者就抱有很大的信心。认为一旦这些信号出现了,行情必然会照着设想的方向行径。 抱有这种认知的投资者通常会在这些信号出现的时候下重仓。但是投资者必须明白行情没有必然性,任何策略都是基于概率。 如果你在一个胜率高达90%的策略上下重仓,你能保证这次碰到的是剩下的10%?你一定会因为这次重仓而大赚?不会因这次重仓而爆仓? 2. 认为交易才能带来利润 限于第一种误区的投资者,至少他们还有一套自己的交易策略。而且这些策略通常是可行的。只是,他们迷信于自己的交易策略,不肯承认一切都是概率问题。 而限于第二种误区的投资者,通常是刚刚接触市场的投资者。这些投资者着迷于外汇市场的巨大潜在利润。但是这些交易者又没有有效的交易策略。 最终,你会发现这些投资者会随性地频繁交易。好像他们抱有这样一种心态:我交易了,我就有可能赚钱。我不交易,就不可能盈利。 额,后半句是没错了。可是盲目的交易带来的是盈利多?还是亏损多呢? 3. 认为仓位被止损是糟糕的结果 谁都不喜欢亏损,但止损和亏损完全是两回事。止损的本质是限制亏损。 不管投资者使用何种交易策略,其胜率都不可能是100%。也就是说任何投资者都会面临亏损的局面。 而止损的作用就是止血,当投资者陷入亏损之中时,付出最小的代价来了结这次仓位。 仓位被止损绝不是糟糕的结果。整个账户被“止损”,也就是所谓的爆仓,才是! 4. 面对浮盈的仓位却坐立不安 很多投资者在仓位浮亏时死也不肯平仓,但对于处于浮盈状态的仓位则心急火燎地想兑现盈利。 兑现盈利本身是没错的,问题急于兑现盈利的话,基本就会面临“输的时候输很多,赢的时候赢一点点”的状况。这一交易状态下,最终是无法实现总体盈利的。 其背后的原因是什么?实质是对自己交易策略本身缺乏信心。有浮盈的时候生怕变浮亏,无理由地就提前离场了。 5. 无意义地盯盘 对于超短线的投资者而言,盯盘可能是必须的。但对于另一些投资者而言,盯盘本身或许是无意义的。 比如,交易中长线的投资者,一个仓位原本就是要持仓几个交易日的。那么,如果你入场之后,在持续盯盘的话,只能说明自己心理建设不够,心态不稳。 还有些投资者,原本就设置止盈和止损,而且止盈止损是不变的。那么,盯盘的意义在哪里呢?等仓位自动平仓离场不就行了吗?…
什么是外汇交易?如何做好外汇投资?
投资不仅仅是一种行为,更是一种带有哲学意味的东西!做一个有思想的投资者。而投资哲学是一种思考市场如何运作以及分析投资者错误行为的在逻辑上一致的方法,哲学助力投资在于思考。哲学既有理性、悟性还有人性,中长线比短线更有哲学味。时间上更长远,空间上更宏观,在投资活动中,资金的大小很重要,但不是最重要的。最重要的因素是投资智慧。 虽然外汇市场对新手来说是一个即神秘而又恐怖的地方, 但它并不一定如此。在这个线上指南中,我们开始向有抱负的交易者展示外汇市场是如何运作的。 外汇:引言 外汇市场是全球规模最大、流动性最高的金融市场。外汇交易发生在国际外汇交易市场内,在那里您可以买入或卖出一种货币换取另外一种货币。在外汇交易中获利(或亏损)的核心是两种货币之间的汇率。 在外汇市场上货币的价值取决于需求。对加元、墨西哥比索或南非兰特的需求量有多大,其相对于其他货币的升值或贬值幅度也会增加或降低。 国际外汇交易的一个特点是没有集中化的交易所。外汇交易是通过全球交易者和外汇经纪商之间的计算机网络完成。对外汇交易感兴趣的人可以每周五天全天候参与交易。由于交易量巨大,货币报价经常发生变化——有时仅仅几秒钟内就会发生变化。 货币交易基本情况: 货币总是成对交易。如果您用澳元兑换欧元,那么涉及交易的有两种货币,而且您可以看到一种货币相对于另外一种货币的价格。每一对货币都附有市场价格。这是指购买一个单位的第一种货币(也称为报价货币)需要花费多少第二种货币(也称为基础货币)。例如,您作为交易者,看到类似 GBPUSD 1.77351 的报价,您就会知道购买一英镑需花费 1.77351 美元。 外汇市场使用符号代替货币。常见的货币包括: 澳大利亚元=AUD 英镑=GBP 加拿大元=CAD 人民币元=CNY 日元=JPY 新西兰元=NZD 瑞士法郎=CHF 美元=USD 最常见的交易货币对,也被称为主要货币对,涉及美元和其他通用货币。包括: EURUSD(欧元兑美元) USDCAD(美元兑加拿大元) USDJPY(美元兑日元) GBPUSD(英镑兑美元) AUDUSD(澳大利亚元兑美元) NZDUSD(新西兰元兑美元)…